Шорт (короткая позиция) — это продажа ценных бумаг, валюты или товаров, которыми трейдер не владеет на данный момент, то есть берет их в долг у брокера. Однако цены на акции Tesla продолжали расти, в результате чего короткие продавцы были озадачены и вынуждены минимизировать свои потери. В конечном итоге цены на акции Tesla снизились, но все равно привели к убыткам коротких продавцов на общую сумму 40 млрд.

Как торговать во время гамма-сжатия?

Когда срок опциона истекает, маркетмейкер продает акции и цена акций резко падает. Цена идет вверх – их позиции закрываются по стоп-лоссу или стоп-ауту. Крупные инвесторы вынуждены нести дополнительные расходы, докупая акции по растущей цене для хеджирования рисков по опционам. Они могут заработать на резком росте цены, если успеют продать акции на пике роста. А теперь представьте, что эта компания делает неожиданное объявление, и цена акций значительно вырастает до более чем 100 долларов за акцию всего за пару дней. В этой позиции вы можете потенциально получить прибыль от коротких продавцов, которые ожидают падения цены акций, потому что компания будет продолжать работать так же плохо.

Dow Jones и коронавирус: причины обвала рынка и перспективы

Помимо уплаты процентов брокеру за заем, существуют и другие издержки — недополученная прибыль. Короткое сжатие может быть полезным для тех трейдеров, которые держат длинную позицию. Например, представьте себе, что рассматриваете плохо работающую и убыточную компанию, которая имеет неадекватный менеджмент, неэффективна и не имеет финансирования.

Хеджирование с помощью шортов может снизить потенциальную прибыль

Торговля на рынке деривативов напрямую зависит от торговли акциями. Если на рынке акций наблюдается короткое сжатие, то оно автоматически влияет на рынок опционов. Оба сквиза происходят одновременно, срабатывает эффект синергии. Несмотря на то, что у этих сквизов отличаются причины их появления, трейдер на графике видит одинаковый результат – резкий аномальный рост цены. При открытии короткой позиции трейдер продает актив на рынке, ожидая, что его цена упадет.

Описание короткой позиции

Короткое сжатие обведено кружком и обозначено, когда цена акции меняет свою траекторию вниз, а растущая цена акции показана стрелкой вверх. Чтобы увидеть проценты, разделите количество проданных акций на обзор партнерских программ в интернете общее количество акций в обращении, а затем умножьте результат на 100. В целом, в течение последних нескольких лет у коротких продавцов было довольно трудное время в связи с общим ростом фондового рынка.

Это означает, что вы открываете позицию для покупки, как только вы определили короткое сжатие. Соотношение времени к покрытию — это рассчитывается путем определения общего количества коротких позиций по определенной акции и деления его на среднедневной объем этой акции. Это показывает, насколько бычьи или медвежьи трейдеры находятся на выбранной акции.

Тем не менее она ограничена первоначальной суммой, по которой вы продали бумаги. Кроме того, брокер считает стоимость ликвидного портфеля — вычитает из цены активов клиента его задолженность. Увеличение цены актива после открытия шорта приводит к убыткам.

Гамма-сквиз происходит похожим образом, но имеет ключевое отличие.
В таком случае говорят, что он «играет на понижение», или «шортит».
Минимальная маржа — половина от размера начальной, это минимум, который необходим для поддержания позиции.
Чем ближе текущая цена к страйку, тем выше вероятность, что опцион будет предъявлен к исполнению и маркетмейкеру придется продать акции себе в убыток.

Акции, по которым чаще всего шортят трейдеры, имеющие относительно высокую ликвидность, становятся целью для шорт-сквиза. Это не обязательно должна быть «ценная компания», есть примеры шорт-сквиза компаний второго и третьего эшелонов, не относящихся к голубым фишкам. Для этого используют 2 популярных индикатора, RSI и моментум.

Майкл заметил, что на рынке недвижимости слишком много кредитов с высоким риском. В отчетах он видел, что у многих уже начались проблемы с выплатой ипотеки. Однако банковскую систему оценивали так, как будто эти ипотечные кредиты выплатят. Если вы торгуете CFD с использованием кредитного плеча, что означает, что вы не станете владельцем акций и сможете открыть позицию с небольшим депозитом — так называемой маржей. Есть некоторые определенные правила, чтобы найти акцию, которая может испытать короткое сжатие.

Одна из хорошо известных характеристик медвежьих рынков — это очень внезапные продолжительные подъемы, известные как «ралли медвежьего рынка». Эти ралли часто бывают круче и продолжительнее, чем типичные ралли, которые происходят во время бычьего рынка. До 2021 года GameStop была практически никому неизвестной розничной сетью по продаже компьютерных игр, приставок, игровых аксессуаров. Слабая отчетность, закрытие точек продаж и снижение доходов были причинами падения акций компании 6 лет подряд. Поэтому крупные инвестиционные фонды сделали ставку на короткие позиции. Если он ниже, чем общий объем акций в обращении, значит стоит ожидать повышение цены.

Тамта – контент-райтер из Грузии с пятилетним опытом освещения мировых финансовых и крипто-рынков для новостных изданий, блокчейн-компаний и крипто-бизнеса. Тамта пишет профессионально и доступно, благодаря чему ее читатели получают ценные знания. Если аналитика лонговых и шортовых позиций демонстрирует сильный перевес в одну сторону, например 20/80, рынок будет ликвидировать тех, кого больше. Для идентификации такого рода перевеса трейдеры используют коэффициент Short Float. Ведь вполне может сложиться так, что далеко не все шортисты смогут или захотят внести дополнительное гарантийное обеспечение. Сделать это достаточно просто, буквально одним нажатием кнопки “SELL” в окне торгового терминала.

Однако во многих случаях шортселлеры вскоре понимают, что их стратегия идет не так, как планировалось, и короткую позицию приходится закрывать, чтобы минимизировать торговые потери. Во-первых, давайте определим коротких продавцов, которые являются виновниками шорт-сквиза. Короткие продавцы — это трейдеры, которые фактически заняли у брокеров определенное количество акций с обязательством вернуть их в заранее определенный период. Если цена конкретной акции резко падает, короткие продавцы могут оставить значительную часть своих займов при себе.

Это особенно верно во время шорт сквиза, когда рынки ведут себя неожиданным образом, и волатильность сильно возрастает. В такой момент важно следовать выработанной стратегии и понимать, что эта ситуация – коррекция после роста, необоснованного фундаментальными причинами. Она не получит дальнейшего развития и не приведет к банкротству эмитента. что такое средний бар Краткосрочные колебания цен никак не повлияют на инвестора, если он продолжит удерживать свои бумаги. Если произошла резкая просадка котировок, ниже той стоимости, которую актив имел до начала скачка, этот момент можно использовать для наращивания позиции. Однако такой шаг не должен противоречить вашей изначальной торговой стратегии.

Модель short squeeze – это ситуация, когда большое количество инвесторов вынуждены одновременно скупать акции для закрытия шорт-позиций, из-за чего растет спрос и курс акций. Как можно предвидеть ситуацию с выносом стоп-лоссов шортистов? Далёко не на всех финансовых рынках есть возможность посмотреть количество открытых позиций (шорт и лонг). Если количество шортов стало явно перевешивать и они всё больше и больше, то вероятно будет их « вынос ». Причём ситуация с их закрытием в любом случае возникнет рано или поздно спонтанно, даже без манипуляций. В начале 2021 года шорт-сквиз случился в акциях сети магазинов по продаже видеоигр GameStop.

Эта покупка может начаться автоматически, например, если продавцы в короткую ранее разместили стоп-лосс ордера у своих брокеров. Это часто случается с компаниями, которые находятся на грани банкротства. Напротив, долгосрочные инвесторы часто основывают свое решение о закрытии позиции на цене или фундаментальных показателях. Шорт-сквиз (англ. Short squeeze — «короткое сжатие») — ситуация на рынке ценных бумаг, когда наблюдается резкий рост цены с последующим резким откатом вниз (сжатием). Любые действия по сговору с целью влияния на цену являются незаконными.

Чем этот показатель выше, тем больше шансы на реализацию короткого сжатия. Рассчитывается как количество проданных акций, отнесенное к shares outstanding. Лонг-сквизы https://srp-trade.org/ встречаются несколько реже, последствия при этом не настолько серьезные как в случае с short-squeeze. Различия кроются лишь в масштабах движения и потерях продавцов.